Povratni leasing, za razliku od klasičnog finansijskog lizinga, ne uključuje tri strane (prodavac, zakupodavac i zakupac), već dvije strane u transakciji. Ovo je vrsta lizinga kod koje su prodavac njegovog predmeta i primalac lizinga jedno lice. Ovo je efikasan alat za dopunu obrtnog kapitala ili refinansiranje kapitalnih investicija.
To je isplativije od apliciranja za kredit od banke ili sticanja nove imovine vlastitim sredstvima.
Koji je mehanizam takvih operacija? Kako funkcionira povratni zakup? Preduzeće prodaje sopstvenu imovinu lizing kompaniji i odmah postaje zakupac (iznajmljuje je). Odnosno, klijent dobija 100% vrijednosti nekretnine, a ujedno mu ostaje na korištenje („vraća se“). Na ovaj način možete dobiti obrtni kapital bez privlačenja dodatnihizvori finansiranja.
Dva ugovora se potpisuju istovremeno (kupoprodaja i lizing). Takva transakcija liči na izdavanje osiguranog kredita, samo što će troškovi biti manji od kamate plaćene banci. Uz to, povratni zakup omogućava kompaniji da minimizira troškove plaćanja poreza, budući da se plaćanja zakupa u potpunosti pripisuju troškovima proizvodnje.
Porezne uštede su moguće i korištenjem ubrzane amortizacije, što je u ovom slučaju dozvoljeno. Na kraju ugovora, imovina po preostaloj vrednosti (jednakoj skoro nuli) se prenosi u bilans stanja ovog preduzeća. Stoga, korištenjem obrnutog leasinga, možete smanjiti porez na takvu imovinu na simboličan iznos.
Imovina organizacije (preduzeća) u ovom slučaju zapravo ne mijenja lokaciju i još uvijek se može koristiti u procesu proizvodnje.
Međutim, postoje određene nijanse za sklapanje ovakvih poslova. Stoga, da bi procijenio rizike, potencijalni zakupac mora prije sklapanja ugovora izračunati porezne posljedice kako se transakcija ne bi pokazala neisplativom. Ovo posebno važi ako je potrebno iznajmiti opremu, mehanizaciju ili automobile, koji se iskazuju na bilansu stanja primaoca po sniženoj cijeni, jer će se porezi obračunati po stvarnim cijenama.
Porezne vlasti prilično striktno prate transakcije povratnog zakupa (sumnjajući na mogućnost prijevare s plaćanjem), obraćajući veliku pažnjuobratiti pažnju na ona preduzeća koja imaju problema sa dokumentacijom i poreskim računovodstvom. Povratni lizing se koristi za poboljšanje bilansa stanja prodajom imovine ne po preostaloj, već po tržišnoj vrijednosti, koja je obično znatno premašuje. Ali zakon o lizingu ne zabranjuje davaocu lizinga kupovinu imovine od njenog vlasnika. Stoga je ugovor o povratnom zakupu u potpunosti u skladu sa zahtjevima zakona.
Međutim, ne preporučuje se ulazak u takve transakcije za premlada preduzeća koja još nisu ekonomski ojačala. Lizing je opravdan u periodima ozbiljne modernizacije stabilnih preduzeća koja trenutno nemaju sopstvena sredstva ili nemaju priliku (vrijeme) da traže pogodnije opcije finansiranja.
